Le budget de trésorerie

La découverte du budget de trésorerie

Qu'est-ce que le budget de trésorerie ?

L’insolvabilité d’une entreprise a de lourdes conséquences non seulement pour elle-même et ses employés, mais aussi pour ses clients, fournisseurs et partenaires.
Une gestion financière efficace permet de garantir la stabilité financière de l'entreprise. Le budget de trésorerie est un outil de pilotage financier permettant d'anticiper les risques d'insolvabilité de l'entreprise.

  LE BUDGET DE TRÉSORERIE est une prévision chiffrée sur quelques mois. Il s'organise en budgets successifs

Quels sont les budgets successifs ?

Pour les encaissements	Pour les décaissements
Budget des ventes	Budget des achats
	Budget des investissements
	Budget des autres charges (Charges de personnel, charges diverses, etc.)
	Budget de TVA
=> BUDGET DE TRÉSORERIE

Quelle est son utilité ?

• Piloter la trésorerie de l'entreprise en mesurant sa performance financière
• Prendre des décisions au bon moment en mesurant les risques
• Anticiper les périodes de trésorerie déficitaire (ex : activité saisonnière)
• Identifier les causes d'une trésorerie négative (ex : baisse d'activité, retards de règlement, etc.)
• Réduire les frais financiers (éviter les découverts bancaires)
• Améliorer la communication avec les partenaires (banque, fournisseurs)

Le calcul du budget

Le budget est basé sur les ENCAISSEMENTS et DÉCAISSEMENTS. Les valeurs doivent apparaitre TTC

Le budget des encaissements

Il s'agit de faire une prévision des ventes pour une période donnée (trimestre, semestre, année). Les prévisions des ventes sont généralement issues des services commerciaux et sont évaluées HT. 

Il faut distinguer le budget des ventes du budget des encaissements

• le budget des ventes qui tient compte des ventes FACTURÉES
• le budget des encaissements qui tient compte des DÉLAIS DE RÈGLEMENT CLIENTS

Budget des VENTES TTC	dont TVA collectée prévisionnelle
=> Budget des encaissements en fonction des délais de règlement des clients

Prenons un exemple... Une entreprise a établi ses prévisions de ventes du 1er trimestre. Les créances clients sont encaissées avec des délais au comptant, à 30 jours ou à 60 jours.

-2- Montants de TVA collectée reportés dans le BUDGET DE TVA

Janvier 742 680 TTC de ventes

• 25 % à encaisser en janvier => 742 680 TTC x 25/100 = 185 670 TTC
• 50 % à encaisser en février => 742 680 TTC x 50/100 = 371 340 TTC
• 25 % à encaisser en mars => 742 680 TTC x 25/100 = 185 670 TTC

Février 785 960 TTC de ventes à encaisser de février à avril
Mars 898 620 TTC de ventes à encaisser de mars à mai
Nous reportons dans le budget des encaissements les prévisions de règlement clients pour chaque mois.
-1- TOTAL des encaissements reporté dans le BUDGET DE TRÉSORERIE

Le budget des décaissements

Il s'agit de faire une prévision des achats, investissements, charges externes, et TVA pour une période donnée (trimestre, semestre, année)Les prévisions sont issues des comptes comptables et donc sont des données HT. 
Il faut distinguer : 

• le budget des achats et des charges qui tient compte des frais FACTURÉS
• le budget des décaissements qui tient compte des DÉLAIS DE RÈGLEMENT FOURNISSEURS

Budget des ACHATS	Budget des CHARGES
Budget de TVA	Budget des INVESTISSEMENTS
=> Budget des décaissements en fonction des délais de règlement fournisseurs

Continuons notre exemple avec les décaissements...
Les achats prévisionnels et les autres charges vont nous permettre de calculer le budget des décaissements en tenant compte des délais de paiement.

-1- Montants de TVA déductibles reportés dans le BUDGET DE TVA

La TVA du mois est décaissée le mois d'après, d'où le calcul d'un budget spécifique de TVA


Une fois tous les éléments calculés, le budget de décaissement peut être établi.

Le budget de trésorerie

La dernière étape est le calcul du budget de trésorerie. Il permet en compte :

• La trésorerie initiale au début du mois (total compte 530 Caisse + 512 Banque)
• + Les encaissements prévisionnels (reports du budget calculé)
• - Les décaissements prévisionnels (reports du budget calculé)

pour évaluer la trésorerie disponible en fin de mois

Continuons notre exemple, et calculons le BUDGET DE TRÉSORERIE...

L'analyse du budget

Il convient d'analyser les valeurs du budget de trésorerie sans oublier les budgets intermédiaires qui sont aussi des indicateurs complémentaires

• Trésorerie excédentaire J'ai beaucoup d'argent (valeur positive). La trésorerie à court terme est bien gérée. Elle peut être rentabilisée en plaçant l'argent
• Trésorerie déficitaire Je manque d'argent (valeur négative).

Agir sur les encaissements :réduction des délais d'encaissement client et/ou encourager les clients à régler au comptant par le biais de l'escompte de règlement

Agir sur les décaissements : rallonger les délais de paiement fournisseurs, réduire et/ou reporter les investissements

Renforcer le partenariat avec la banque : loi Dailly, crédit bancaire, découvert bancaire, etc.

Des ressources pédagogiques

• Atelier d'entrainement [1]